JAKKS Pacific Inc: Rei do portfólio de latas de café para maio (NASDAQ:JAKK)

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Minha terceira parcela do portfólio de latas de café incluirá uma análise abrangente do vencedor do portfólio até agora, JAKKS Pacific (NASDAQ:JAKK). Para referência, a segunda parcela do artigo do portfólio pode ser encontrada aqui e a primeira aqui.

Houve vencedores e perdedores, mas JAKKS Pacific aumentou cada vez mais desde que o adicionei à minha lata de café, um portfólio de tampas pequenas para trancar em uma lata de café e esquecer. Os catalisadores que aumentaram os lucros da empresa de brinquedos foram amplamente atribuídos às franquias Encanto e Nintendo (OTCPK:NTDOY).

A Comcast (CMCSA), proprietária do Universal Studios, lançou recentemente o filme The Super Mario Brothers e abriu a parte Super Nintendo World do Universal Studios Hollywood consecutivamente. Eu tenho um artigo anterior sobre a Comcast que previa que o filme Super Mario Bros. arrecadaria um bilhão antes de acontecer. Como a JAKKS Pacific fabrica brinquedos licenciados para a franquia Nintendo, isso tem sido um vento favorável incrível.

De acordo com o livro de Christopher Mayer, 100 ações da Baggers que retornam 100 para 1 e como encontrá-las. Ele ressalta que as históricas 100 baggers possuem qualidades que podem seguir a sigla SQGLP. Ele recomenda construir uma carteira de "latas de café" dessas ações e deixar o destino fazer o resto. Não aposte mais do que você pode perder:

Os critérios acima foram usados ​​em conjunto com o rastreador da Fórmula Mágica de Joel Greenblatt, escolhendo apenas as pontuações mais altas de pequena capitalização entre as 50 principais ações.

A métrica usada no investimento da Fórmula Mágica/Little Book é bastante simples, ela pega todas as ações do mercado de ações, menos bancos e empresas de serviços públicos (já que seu crescimento é regulado), e as pontua combinando seu rendimento de ganhos e seu retorno sobre o investimento capital. As duas porcentagens são somadas e uma pontuação é derivada disso. O rendimento do lucro é calculado dividindo o lucro por ação pelo preço da ação. Ele acreditava que o rendimento do lucro fornece uma métrica melhor do que o P/L, pois valores mais positivos são melhores, enquanto no P/L um valor de proporções menores é melhor ao analisar a parte "barata" da equação. Deve haver duas métricas "positivo é melhor" a serem somadas para produzir pontuações crescentes.

O rendimento dos ganhos é então adicionado ao ROIC %. Um exemplo seria uma ação com LPA de US$ 10 e preço de US$ 100. $ 10/$ 100 = 10% de rendimento de ganhos. Isso seria então adicionado ao ROIC. Se o ROIC também fosse 10%, a ação teria uma pontuação total de 20. Quanto maior a pontuação, melhor. O rastreador permite que você defina o limite de valor de mercado de $ 50 milhões até o infinito.

As ações escolhidas no portfólio original de "comprar e manter" da lata de café foram escolhidas com base em um pequeno valor de mercado de menos de US$ 1 bilhão combinado com as pontuações mais altas da Fórmula Mágica. Aqui estão os resultados no mês 3 desde o primeiro artigo:

minha própria planilha de excel

Dos 10K mais recentes:

Somos uma empresa líder em brinquedos multilinhas e multimarcas que projeta, produz, comercializa, vende e distribui brinquedos e produtos relacionados, móveis infantis para ambientes internos e externos e outros produtos de consumo. Concentramos nossos negócios na aquisição ou licenciamento de propriedade intelectual ("PI"), marcas registradas e/ou nomes de marcas, a maioria com um longo histórico de produtos ("marcas perenes"). Procuramos adquirir/licenciar essas marcas perenes porque acreditamos que elas estão menos sujeitas a modismos ou tendências de mercado. Também desenvolvemos produtos proprietários comercializados sob nossas próprias marcas e marcas, e historicamente adquirimos negócios complementares para aumentar ainda mais nosso portfólio.

Também do MRFY 10K:

Atualmente, entre outros, temos contratos de licença com Nickelodeon®, Disney®, Pixar®, Marvel®, NBC Universal®, Microsoft©, Sega®, Sony®, Netflix® e WarnerMedia®.

O 10K lista um enorme catálogo de parcerias de licenciamento, incluindo o acordo com a Nintendo. O acordo com a Nintendo parece ter atraído mais atenção. Destaco a NBC Universal como a mais importante neste momento. Eles operam os parques temáticos da Universal Studios sob a empresa controladora da Comcast.